Op leningen wordt rente vooraf soms aan de lening toegevoegd op basis van de rente, het geleende bedrag en de terugbetalingsperiode. In deze gevallen is rente ingebouwd in de uitbetaling van uw lening.
Omdat leningen een vast betalingsbedrag bevatten dat rentekosten omvat, weet u van tevoren precies hoe lang het duurt om zo lang terug te betalen (zolang u uw betalingen natuurlijk op tijd verricht).
Met creditcards wordt rente in de vorm van een financiële vergoeding maandelijks aan uw saldo toegevoegd totdat u het saldo betaalt, tenzij u het saldo volledig betaalt voordat de respijtperiode verstreken is. Hoe hoger uw rentepercentage, hoe hoger uw financieringskosten. Wanneer u probeert uw schuld af te betalen, doet een hogere rente pijn omdat een groot deel van uw betaling naar de financieringskosten gaat.
Rentevoet Voorbeeld
De financieringslast op een saldo van $ 20.000 bij 10% APR zou $ 167 zijn. Met een aanbetaling van $ 400, gaat ongeveer $ 233 naar het verminderen van je saldo; de rest wordt toegepast op de rente.
Als dat saldo een JKP van 20% zou hebben, zou de financieringslast $ 333 zijn. Met dezelfde betaling van $ 400 zou uw saldo slechts $ 66 bedragen!
Omdat uw saldo elke maand maar een klein beetje daalt, duurt het veel langer om uw schuld te betalen.
In het eerste voorbeeld van $ 20K bij 10% APR zou het iets minder dan 5 ½ jaar kosten om je schuld af te betalen als je consequent $ 400 maandelijkse betalingen doet. Met 20% APR zou het u echter iets meer dan 9 jaar kosten om het saldo volledig te betalen en dat is in de veronderstelling dat uw rentevoet niet omhoog gaat, u geen extra kosten maakt of extra kosten in rekening brengt, en u blijft elke maand dezelfde maandelijkse betaling doen.
Hoeveel rente betaal je uiteindelijk
In het eerste voorbeeld betaalt u $ 5.980 aan rente op het moment dat u het saldo betaalt. In het tweede voorbeeld, bij een rentepercentage van 20%, zou u aanzienlijk meer betalen - $ 23,360!
De enige manier om geld te besparen op rente is om uw maandelijkse betaling aanzienlijk te verhogen - tot $ 820 per maand - of om uw creditcardmaatschappij te krijgen om uw rentetarief te verlagen. De positieve kant van de verhoogde betaling is dat je met die betaling het saldo in minder dan drie jaar kunt afbetalen, zelfs met de hogere rente.
Een lagere rente krijgen
Het overtuigen van uw creditcardbedrijven om uw rentetarief te verlagen is niet altijd gemakkelijk, vooral als u niet over de kredietgeschiedenis beschikt om elders in aanmerking te komen voor een lagere rente. Maar er is goed nieuws: als uw rentetarief is gestegen omdat u 60 dagen te laat was met een creditcardbetaling, moet de creditcardmaatschappij uw tarief verlagen na zes opeenvolgende tijdige betalingen. Zelfs als je minder dan hoopvol bent over het verhogen van je rentetarief, is het het proberen waard. En als uw creditcardmaatschappij u deze keer weigert, probeert u het over ongeveer zes maanden opnieuw.