Het is niet meteen duidelijk uit hun naam hoe de twee termen - en de rentetarieven die ze beschrijven - verschillen. Als u echter het verschil tussen APR en APY begrijpt, weet u precies hoe hard uw geld voor u werkt.
APR versus APY: It's All about Compounding
APR weerspiegelt de jaarlijkse rentevoet die wordt betaald voor een investering. Er wordt geen rekening gehouden met hoe rente wordt toegepast.
Ondertussen houdt APY rekening met hoe vaak de rente wordt toegepast op de balans, die van dagelijks tot jaarlijks kan variëren.
Stel bijvoorbeeld dat u $ 10.000 stort op een account met een APR van 5 procent. Als rente slechts één keer per jaar wordt toegepast, zou u na één jaar $ 500 rente verdienen.
Aan de andere kant, laten we zeggen dat rente maandelijks op de balans wordt toegepast. Dit betekent dat de APR van 5 procent wordt onderverdeeld in 12 kleinere rentebetalingen voor elke maand.
In dit geval zou dat ongeveer 0,42 procent per maand aan rente bedragen. Met deze methode zou je storting van $ 10.000 na de eerste maand daadwerkelijk $ 42 aan rente verdienen. Dat betekent dat in de tweede maand 0,42 procent zou worden toegepast op het nieuwe saldo van $ 10,042, enzovoort.
Daarom, in dit voorbeeld, hoewel de APR 5 procent is, als de rente eenmaal per maand wordt verhoogd, zou je eigenlijk bijna $ 512 aan verdiende rente na een jaar zien. Dat betekent dat de APY ongeveer 5,12 procent blijkt te zijn, wat het werkelijke bedrag is dat u verdient als u de investering voor één jaar vasthoudt.
Natuurlijk, als u een investering overweegt waarbij de rente slechts eenmaal per jaar op het saldo wordt toegepast, zal uw APR hetzelfde zijn als uw APY. Dit is echter geen gebruikelijk scenario en u zult het waarschijnlijk niet tegenkomen bij uw bank.
Banken adverteren meestal APY
Wanneer banken klanten zoeken voor rentedragende beleggingen, zoals depositocertificaten of geldmarktrekeningen, is het in hun beste belang om te adverteren voor het beste jaarlijkse opbrengstpercentage, niet hun jaarlijkse percentage.
De reden hiervoor moet duidelijk zijn: het jaarlijkse percentage rendement is hoger en het lijkt dus een betere investering voor de consument.
Vergelijk altijd dezelfde tarieven
Let er bij het kopen van een nieuwe spaarrekening, CD of geldmarktrekening op dat je appels met appels vergelijkt. Dat betekent dat wanneer u rentetarieven overweegt, u APY vergelijkt met APY.
Als u een account vergelijkt dat zijn APR publiceert met de APY van een ander, geven de cijfers mogelijk niet aan welk account beter is. Bij het vergelijken van de APY van beide, heb je een duidelijk beeld dat laat zien welk account meer interesse zal genereren.