Hoe de hypotheekmarkt werkt
Een subprime-hypotheek is een hypotheek die wordt uitgeleend aan iemand die zich normaal niet zou kwalificeren.
Dit kan te maken hebben met inkomsten, een slechte kredietgeschiedenis of beide. Ter bescherming hebben deze leningen meestal een hogere rente. Veel van deze leningen werden verstrekt als hypotheken met verstelbare rente , wat betekent dat de tarieven in de loop van de tijd zouden worden aangepast en de maandelijkse betalingen zouden verhogen.
De subprime hypothecaire leningen hebben een groter risico van wanbetaling en banken beperken daarom meestal het percentage dat ze op de boeken hebben. Met de dalende rentetarieven van de afgelopen jaren profiteerden echter veel meer mensen die normaliter niet in aanmerking zouden komen voor een hypotheek, van de lagere rente en kregen ze hypotheken. Veel van deze mensen strekten zich uit tot het uiterste, in de veronderstelling dat ze zouden kunnen herfinancieren wanneer hun rentetarieven zijn aangepast. De hausse op de huizenmarkt eindigde en veel bouwden niet zoveel eigen vermogen op als ze hoopten en kwamen niet in aanmerking om hun hypotheken te herfinancieren. Ze ontdekten dat ze niet langer konden betalen en begonnen met het in gebreke blijven van de leningen.
Secundaire hypotheekmarkt
De secundaire hypotheekmarkt is de markt waar banken hypotheken verkopen aan andere banken. Ze zullen groepen hypotheken samen verpakken en de groepen verkopen aan andere banken. In theorie verspreidt dit het risico tussen meerdere banken en beschermt iedereen als de woningmarkt in één gebied zou barsten.
Fannie Mae en Freddie Mac spelen een sleutelrol bij het functioneren van de secundaire hypotheekmarkt. Ze kopen de leningen van de oorspronkelijke banken, zodat de banken liquiditeiten hebben om nieuwe leningen te verstrekken en ze vervolgens aan andere banken, vaak investeringsbanken, verkopen. De secundaire hypotheekmarkt ondervond problemen wanneer beleggingsondernemingen, andere landen en banken ophielden met het kopen van deze hypotheken. Ze vreesden dat ze niet langer waardevol waren vanwege de recente faillissementen en wanbetalingen op alle subprime hypotheken.
bailout
De regering van de Verenigde Staten bood een reddingspakket en stemde ermee in om de meeste leningen die Fannie Mae en Freddie Mac op 6 september 2008 hielden, terug te betalen. De rente op hypotheken daalde; de markt leek een beetje te kloppen rond het feit dat deze leningen gegarandeerd waren. Zo stemde de regering ermee in om tot 200 miljard dollar aan leningen te dekken, zodat de markt liquide kon blijven.
De redding van Fannie Mae en Freddie Mac was niet genoeg om de twee grootste beleggingsfirma's in de Verenigde Staten te redden. Lehman Brothers werd de week daarop failliet verklaard en Merrill Lynch werd verkocht aan Bank of America. Dit veroorzaakte een crisis op Wall Street en resulteerde in kelderende aandelenkoersen in de Verenigde Staten en de rest van de wereld.
Het consumentenvertrouwen werd geschokt toen AIG ook in een crisis verkeerde.
AIG kwam in de problemen door verzekeringsproducten aan te bieden die de lening aan beleggers garandeerden toen de leningen in gebreke bleven. Met de recente toename van de wanbetalingen ontdekte het bedrijf dat ze niet langer genoeg hadden om alle standaardwaarden te dekken. De regering van de Verenigde Staten stapte opnieuw in en ondersteunde AIG zodat het niet zo goed zou verdwijnen.
Een herstellende markt en wat u moet doen
Het heeft vele jaren geduurd voordat de huizenmarkt herstelde. Veel mensen verloren uiteindelijk hun huizen en de banken begonnen veel voorzichtiger te zijn met het lenen van geld aan mensen. De prijzen van huizen daalden, maar beginnen weer een waardestijging te zien. Banken zijn echter veel voorzichtiger met het lenen van geld aan mensen.
De reddingsoperaties en het gebruik van gouden parachutes voor de leidinggevenden die hun bedrijven naar noodhulp hebben geleid, hebben in 2011 geleid tot de Occupy Wall Street-beweging.
De beweging concentreerde zich op de ongelijkheid tussen 's werelds rijkste en de andere 99% van de wereldbevolking. veel mensen die afstudeerden tijdens de economische crisis hadden het moeilijk om een baan te vinden. De reddingsoperaties hebben mogelijk enkele bedrijven gered, maar lijken niet het verwachte effect op de economie te hebben, omdat het nog vele jaren worstelde.
Je moet ook je schuldenlast bekijken. Het is een goed idee om de hoeveelheid schuld die u hebt te verminderen. Veel mensen kijken naar alle soorten kredieten en zijn van mening dat de crisis zich ook naar de creditcardmarkt kan verspreiden. Je kunt jezelf beschermen door binnen je mogelijkheden te leven en je te richten op het kwijtraken van schulden.
Uw spaar- en investeringsstrategie moet hetzelfde blijven. U moet doorgaan met het opslaan en beleggen van uw geld. De FDIC zou elke andere instorting van een bank moeten aankunnen. De aandelenmarkt zal zich uiteindelijk herstellen en uw geld zal blijven groeien. Vergeet niet om uw investeringen te spreiden zodat u ze niet allemaal in één bedrijf hebt. Een eenvoudige manier om dit te doen, is door te beleggen in beleggingsfondsen.
Je moet misschien ook je noodfonds opbouwen, want het kan moeilijker worden om een baan te vinden tijdens een recessie. Meestal leidt een recessie tot ontslagen, wat op zijn beurt leidt tot een grotere recessie, wat vervolgens leidt tot meer ontslagen. Het is een vicieuze cirkel. Het kan leiden tot een periode van deflatie , die nog moeilijker is om van te herstellen. Doe wat je kunt om jezelf voor te bereiden om concurrerend te blijven op de arbeidsmarkt.
Het is belangrijk om voorbereid te zijn op een economische crisis. Goed basisbeheer van uw geld met een budget dat u in staat stelt om uit uw schulden te komen en uw spaargeld op te bouwen, kan u helpen om een economische crisis veel beter aan te pakken. Neem in goede economische tijden de stappen om je voor te bereiden op de slechten.