Verschillende Bond ETF's voor uw portfolio
ETF's voor bedrijfsobligaties
Bedrijven verstrekken schulden in de vorm van bedrijfsobligaties om kapitaal aan te trekken, die worden verhandeld op de primaire en secundaire markten. In sommige gevallen worden bepaalde bedrijfsobligaties opgenomen in een index zoals de Wickovia High Yield Bond-index, die een onderliggende waarde wordt die gevolgd wordt door een bedrijfsobligatie-ETF.
In dit geval volgt PHB, de PowerShares High Yield bedrijfsobligatie-ETF, de Wachovia bedrijfsobligatie-index. ETF's op bedrijfsobligaties bestaan vaak uit bedrijfsobligaties die zijn opgenomen in de onderliggende index, maar de fondsen maken ook gebruik van derivaten zoals swaps en opties om rendementen nauwkeurig te creëren.
US Treasury Bond ETF's
Schatkistobligaties (ook bekend als T-obligaties of staatsobligaties) worden uitgegeven en ondersteund door de Amerikaanse overheid en hebben doorgaans minder risico dan bedrijfsobligaties. Ze hebben een looptijd van meer dan 10 jaar, maken halfjaarlijkse rentebetalingen en worden belast op federaal niveau. Ze worden in eerste instantie gekocht via een veiling en de prijzen kunnen variëren van $ 1.000 tot $ 5.000.000.
Een voorbeeld van een ETF voor een schatkistobligatie is ITE - de SPDR Lehman Intermediate Term Treasury ETF volgt de Lehman Brothers Intermediate US Treasury Index, die is ontworpen om de prestaties van de 1-10-jarige sector van de Amerikaanse Treasury-markt te evenaren.
Gemeentelijke obligatie-ETF's
Muni-obligaties (of lokale overheidsobligaties) worden ook uitgegeven om kapitaal aan te trekken. Een lokale overheid is echter de emittent van de schuld. Gemeentelijke obligatie ETF's volgen indexen die bestaan uit producten van lokale overheidsobligaties.
Muni Bond ETF's hebben doorgaans een laag risico en rendement in vergelijking met bedrijfsobligatiefondsen.
ETF's hebben ook een belastingvoordeel ten opzichte van andere soorten beleggingen, maar als het gaat om muni-obligatie-ETF's, is het belastingvoordeel iets anders in het feit dat muni-obligatie-ETF's belastingvrij zijn.
Als u een aantal gemeentelijke obligatie-ETF's wilt bekijken, hoeft u niet verder te zoeken dan onze lijst met muni-obligatie-ETF's .
Inflation-protected bond (TIPS) ETF's
Een tegen inflatie beschermde obligatie ETF verandert in waarde naarmate de inflatie stijgt. Als de inflatie stijgt, stijgen de waarde TIPS-effecten, gecorrigeerd voor het tarief. Naarmate de tarieven dalen, doen de waarden van de TIPS dat echter niet. De overheid garandeert de nominale waarde.
Een fonds als TIP, de iShares Barclays TIPS Bond ETF, volgt een TIPS Bond-index, zoals de US TIPS-index van Barclays Capital. TIPS obligatie-ETF's stellen beleggers in staat zich in te dekken tegen inflatie en toegang te krijgen tot inflatiegerichte obligatiemarkten.
Broad Bond ETF's
Als beleggers obligatie-ETF's in een portefeuille willen gebruiken, maar geen mening hebben over de duration, het rendement of de tarieven, dan is een ETF met een brede obligatie wellicht een 'fit'. Er zijn brede obligatie-ETF's die bedrijfs- of overheidsobligaties volgen.
Een voorbeeld van een brede obligatie-ETF is AGG - de iShares Barclays Aggregate Bond ETF, die de Barclays Capital US Aggregate-index volgt die bestaat uit obligaties van beleggingskwaliteit.
Korte termijn obligatie-ETF's
In het geval van een belegger met kortetermijndoelen, kan een kortlopende obligatie-ETF zoals BSV, de Vanguard Short-Term Bond ETF, de juiste keuze zijn. USY bestaat uit obligaties met looptijden van minder dan 6 maanden, maar andere kunnen een looptijd hebben van 1-3 jaar, zoals die in de iShares Barclays 1-3 Year Credit Bond ETF (CSJ)
ETF's met ETF's met een tussentijdse looptijd
ETF's met tussenliggende obligaties zijn geschikt voor beleggers die langere beleggingsdoelen hebben, maar niet te lang willen vasthouden. IEF, de iShares Barclays 7-10 Treasury ETF, bestaat bijvoorbeeld uit obligaties met looptijden van 7 tot 10 jaar. Terwijl IEI, de iShares Barclays 3-7 Treasury ETF, bestaat uit obligaties met een looptijd van 3 tot 7 jaar.
Lange termijn obligatie-ETF's
Een ander type obligatie-ETF's is die van obligaties met lange looptijden. De Vanguard Long-Term Bond ETF (BLV) bestaat bijvoorbeeld uit obligaties met looptijden van 15 tot 30 jaar.
International Bond ETF's
Een ETF voor internationale obligaties is mogelijk uw manier om toegang te krijgen tot een opkomende markt, om buitenlandse risico's af te dekken of om te spelen op internationale rentetarieven. Net als muni-obligatie-ETF's worden deze obligatiefondsen ondersteund door een overheid, maar in dit geval een buitenlandse overheid.
De risicobeloning kan variëren afhankelijk van de regio, en de belastingimplicaties kunnen ook verschillen. Er zijn echter verschillende soorten internationale obligatie-ETF's zoals opkomende markten , TIPS en treasury. Als u dit soort obligatiefondsen wilt verkennen, hoeft u niet verder te zoeken naar onze lijst met internationale obligatie-ETF's .
Inverse Bond ETF's
Sommige beleggers hebben mogelijk beperkingen op hun handelsaccounts of beperkingen waardoor ze short- selling ETF's niet kunnen verkopen . Voer omgekeerde obligatie-ETF's in, een manier om short te raken zonder te verkopen. Inverse ETF's zijn geconstrueerd om de inverse prestaties van een onderliggende index of activum te emuleren.
Twee voorbeelden zijn de ProShares UltraShort Lehman 7-10 Year Treasury ETF (PST) en de ProShares UltraShort Lehman 20+ Year Treasury ETF (TBT), maar u kunt hier de volledige lijst zien ...
Lijst met omgekeerde obligatie-ETF's
Leveraged Bond ETF's
Samenvallend zijn de eerste twee omgekeerde obligatie-ETF's ook leveraged obligatie-ETF's. Leveraged ETF's zijn ontworpen om een meervoudig rendement op een onderliggende index te emuleren. Het belangrijke onderscheid is echter dat het doel is het dagelijkse rendement te verbeteren, niet het jaarlijkse rendement. Het was een van de belangrijkste controverses voor leveraged ETF's. Als je het zelf wilt zien, kijk dan eens.
Converteerbare obligatie ETF
Een ETF met converteerbare obligatie bestaat uit een bedrijfsobligatie die kan worden ingewisseld voor gewone aandelen in aandelen van de emittent van de schuld. Een voorbeeld is de SPDR Barclays Capital Convertible Bond ETF (CWB)
Door hypotheek gedekte obligatie-ETF's
Een ETF met een door hypothecair gedekte obligatie geeft een portefeuille exposure naar door hypotheek gedekte waardepapieren. De activa in het fonds zijn echter niet die van risicovolle, subprime hypotheken. Een zeer belangrijk onderscheid, dat het risiconiveau onder controle houdt.
De eerste werd gelanceerd in april 2009 - MBB, het iShares Lehman MBS Vastrentend Obligatiefonds.
Junk Bond ETF's
Junk-obligatie-ETF's zoals HYG, de iShares iBoxx $ High Yield ETF voor bedrijfsobligaties, hebben doorgaans een lage kredietwaardigheid, hoge rendementen en dus een hoog risico. Dus als dit type belegging u aanspreekt, kan een ETF-junk-obligatie geschikt zijn voor uw portefeuille. En om ze in actie te zien, bekijk de lijst met ETF's voor junk-obligaties .