De makkelijke manier om te investeren ten noorden van de grens
Exchange-traded funds ("ETF's") bieden de diversiteit van een index met de eenvoud van eigen vermogen. Beleggers kunnen beleggen in Canadese ETF's om een blootstelling te krijgen aan de gehele economie van het land, specifieke sectoren of zelfs bepaalde beleggingscategorieën . Deze Canadese ETF's kunnen worden verhandeld met een Amerikaanse brokerage-rekening zoals een normaal eigen vermogen, waardoor ze veel gemakkelijker worden dan American Depository Receipts ("ADR's") of om buitenlandse aandelen proberen te kopen.
Top 10 van meest populaire Canadese ETF's
Canadese ETF's zijn de afgelopen decennia in populariteit gegroeid, gezien de stabiliteit van het land en de omvangrijke energie- en grondstoffenindustrie, hoewel de incidentele zwakte van de grondstoffenprijzen heeft geleid tot uitverkoop. Van zijn goudmijnen tot zijn oliezanden tot zijn houtkapindustrie, Canada is misschien het meest bekend om deze activa, maar zijn binnenlandse dienstensector biedt werk aan ongeveer driekwart van zijn bevolking. En het land is ook een van de grootste landbouwexporteurs ter wereld.
De meest populaire Canadese ETF met blootstelling aan de gehele economie van het land is het MSCI Canada Index Fund (NYSE: EWC), dat meer dan 100 Canadese aandelen bezit met een totale intrinsieke waarde van bijna $ 2 miljard. Beleggers kunnen echter ook kiezen voor Canadese ETF's die zich richten op specifieke sectoren of activaklassen, evenals meer algemene ETF's die veel Canadese aandelen houden.
De drie ETF's met de meeste Canadese blootstelling zijn:
- Canadian Energy Income ETF (NYSE: ENY)
- MSCI Canada Index Fund (NYSE: EWC)
- IQ Canada Small Cap ETF (NYSE: CNDA)
Vijf extra ETF's met een blootstelling van meer dan 50% omvatten:
- Market Vectors Junior Gold Miners (NYSE: GDXJ)
- Gold Explorers ETF (NYSE: GLDX)
- Market Vectors TR Gold Miners (NYSE: GDX)
- Silver Miners ETF (NYSE: SIL)
- Uranium ETF (NYSE: URA)
De voordelen en risico's van Canadese ETF's
Er zijn veel voordelen aan beleggingen in Canadese ETF's. Het land is onafhankelijk van energie en staat hoger dan de VS en het grootste deel van de EU op de index van economische vrijheid van de Heritage Foundation. De centrale bank van het land heeft ook proactief een soepel monetair beleid geïmplementeerd om de economie te helpen bij het navigeren door de economische moeilijkheden in 2008/2009 en tijdens de wereldwijde uitverkoop in 2015.
Maar er zijn ook veel risico's die beleggers moeten overwegen bij het beleggen in Canadese ETF's. Het grootste risico is de blootstelling van de Canadese economie aan energie en grondstoffen, die meestal zeer volatiele markten zijn, vooral tijdens recessies zoals die in 2014 en 2015. Hoewel de seculaire trend opwaarts kan zijn op de langetermijn, vertragende opkomende markt of de wereldwijde vraag kan deze trends snel omkeren op korte en middellange termijn.
Alternatieven voor beleggen in Canadese ETF's
Beleggers die meer directe blootstelling willen aan Canadese bedrijven, kunnen American Depository Receipts ("ADR's") overwegen. Deze effecten handelen op Amerikaanse beurzen en vertegenwoordigen een specifiek aantal aandelen in een buitenlandse onderneming. In tegenstelling tot een Canadese ETF vertegenwoordigen deze ADR's één bedrijf in plaats van een mandje met aandelen.
Populaire Canadese ADR's en verhandelde aandelen in de VS zijn onder andere:
- Bank of Montreal (NYSE: BMO)
- TELUS Corporation (NYSE: TU)
- Sun Life Financial Inc. (NYSE: SLF)
- BCE Inc. (NYSE: BCE)
- TransCanada Corporation (NYSE: TRP)
Als alternatief kunnen beleggers ook buitenlandse aandelen kopen op de Toronto Stock Exchange ("TSE") of de TSX Venture Exchange ("TSX"). Aangezien Canada sterke banden heeft met de VS, hebben veel populaire VS-makelaars de mogelijkheid om transacties uit te voeren op deze beurzen zonder significant extra legwerk.
Er zijn echter enkele juridische en fiscale gevolgen die van toepassing kunnen zijn.