Handelen in een klein account
Het verhandelen van een klein (of ondergekapitaliseerd) account is veel moeilijker dan het handelen in een groot account. Grote accounts worden gebufferd op fouten, onverwachte verliezende strepen en soms zelfs slechte handelaren, maar kleine accounts hebben niet zo'n buffer. Grote accounts kunnen worden gebruikt om elke beschikbare markt te verhandelen, maar kleine accounts kunnen alleen worden gebruikt voor handelsmarkten met lage marginvereisten en kleine tick-waarden . Grote accounts laten ook meer flexibele handel toe (bijv. Meerdere contracten ), terwijl kleine accounts zeer beperkt zijn in de strategieën voor handelsbeheer die ze kunnen gebruiken.
Bovendien heeft het verhandelen van een klein account psychologische problemen die het nog moeilijker maken om het account goed te verhandelen. Wanneer een handelaar bijvoorbeeld weet dat hij zich slechts één verliesgevende transactie kan veroorloven voordat zijn account niet meer verhandelbaar is (omdat deze niet langer de vereiste marge zal dekken), is de druk om een winstgevende transactie aan te gaan enorm.
Als de handelaar goed met de druk omgaat, is dit misschien geen probleem. Maar zelfs de beste handelaren verliezen hun transacties en er is niets dat kan worden gedaan om transacties te verliezen, dus dit is niet iets waar de handelaar controle over heeft, wat bijdraagt aan de psychologische stress.
Advies voor kleine accounts
Met alle nadelen lijkt het alsof het niet mogelijk is om een kleine account winstgevend te verhandelen.
Dit is niet het geval, en kleine accounts worden winstgevend verhandeld door veel handelaren (inclusief professionele handelaren). Het volgende advies wordt gegeven vanuit het perspectief van ondergekapitaliseerde rekeningen, maar het advies is ook van toepassing op alle handelsaccounts (zelfs de accounts van $ 1.000.000).
- Handelen met hefboomwerking - Handelen met hefboomwerking stelt kleine accounttraders in staat markten te verhandelen die ze niet met contant geld kunnen verhandelen. Voor het rechtstreeks verhandelen van individuele aandelen is bijvoorbeeld ongeveer 25% tot 30% van de waarde van de handel in contanten vereist (uitgaande van een typische margevereiste). Het verhandelen van dezelfde onderliggende aandelen met behulp van de opties- of warrantenmarkten (beide markten met een hoge leverage) vereist echter slechts ongeveer 15% van de waarde van de transactie in contanten. Merk op dat hefboomeffect niet mag worden gebruikt om de omvang van de transactie (dwz het aantal aandelen) te vergroten, maar alleen moet worden gebruikt om de margevereisten van de handel te verminderen.
- Conservatief handelen - Handelaren met goed gefinancierde rekeningen hebben de luxe om transacties met een hoog risico te maken (bijvoorbeeld grote stopverliezen in verhouding tot hun doelstellingen). Een handelaar met kleine accounts moet voorzichtiger zijn en ervoor zorgen dat de risico-rendementsverhouding en de verhouding tussen winst en verlies correct worden berekend en gebruikt.
- Houd u aan de risicoparagraaf met één procent - handelen volgens de risicoregel van één procent levert een klein account met dezelfde buffer (tegen fouten, onverwachte verliezen, enz.) Als een groot account. Veel professionele traders houden zich aan de risicopromt van één procent, ongeacht de grootte van hun handelsaccounts, omdat het een zeer effectieve techniek voor risicobeheer is.
Sommige handelaren stellen onvermurwbaar dat ondergekochte handelsrekeningen niet met succes kunnen worden verhandeld. Dit is niet waar. Kleine handelsaccounts kunnen moeilijker zijn om succesvol te handelen, maar als ze correct worden verhandeld, is er geen reden waarom kleine handelsaccounts niet winstgevend kunnen zijn.
Door beheersing van de stress die vaak gepaard gaat met onderkapitalisatie, zich richt op risicobeheer en correct gebruik maakt van hun risicobeheertechnieken (met name de risicoregel van één procent), kunnen handelaars in kleine accounts een goed inkomen verdienen door hun trading en kunnen ze hun klein account op een groot account.