Gebruik deze volatiliteitsmaat om orderplaatsing en marktanalyse te verbeteren
Gemiddeld werkelijk bereik (ATR) is een volatiliteitsindicator die aangeeft hoeveel een activum gemiddeld over een bepaald tijdsbestek beweegt. De indicator heeft meerdere functies voor daghandelaren. Het helpt bij het plaatsen van orders, heeft intraday-trends en kan worden gebruikt als een trailing stop-loss .
01 Onderzoek van de ATR-indicator
De ATR-indicator beweegt op en neer als prijsbewegingen in een activum groter of kleiner worden. De indicator is gebaseerd op prijsbewegingen, dus de waarde is een dollarbedrag. Een ATR-waarde van 0,23 betekent bijvoorbeeld dat de prijs gemiddeld $ 0,23 per prijsbalk verschuift. Op de forexmarkt geeft de indicator pitten weer, waarbij een aflezing van 0.0025 25 pitten betekent.
Een nieuwe ATR-waarde wordt berekend als elke tijdsperiode verstrijkt. Op een grafiek van één minuut wordt elke minuut een nieuwe ATR-waarde berekend. Op een dagelijkse kaart wordt elke dag een nieuwe ATR berekend. Al deze metingen worden geplot om een ononderbroken lijn te vormen, zodat handelaren kunnen zien hoe de volatiliteit in de loop van de tijd is veranderd.
Omdat de ATR is gebaseerd op de mate waarin elk activum wordt verplaatst, wordt de waarde voor één activum niet afzonderlijk vergeleken met andere activa. Een ATR-waarde van 0,50 lijkt bijvoorbeeld hoog als de aandelen geprijsd zijn op $ 10, maar bij een aandeel dat is geprijsd op $ 100, kan een ATR van 0,50 als laag worden beschouwd. Dit komt omdat als de prijs $ 0,50 op een voorraad van $ 10 beweegt, dat een prijsbeweging van 5 procent betekent. Een beweging van $ 0,50 op een voorraad van $ 100 vertegenwoordigt een prijswijziging van 0,5 procent.
Om de indicator beter te begrijpen, hier is hoe deze wordt berekend.
Het vinden van de A, of het gemiddelde, vereist eerst het vinden van het True Range (TR).
De TR is de grootste van de volgende:
- Huidige high minus de vorige close .
- Huidig laag minus vorige close.
- Huidige hoge minus stroom laag.
Of het aantal positief of negatief is, doet er niet toe. De hoogste absolute waarde wordt gebruikt in de berekening.
De waarden worden elke dag geregistreerd en vervolgens wordt een gemiddelde genomen. Als de ATR wordt gemiddeld over 14 tijdsperioden, dan is de formule als volgt:
- ATR = [(Voorafgaande ATR x 13) + Huidige TR] / 14
02 Hoe ATR kan helpen bij het nemen van handelsbeslissingen
De ATR beschrijft hoeveel een activum gewoonlijk in de loop van de dag beweegt. Daghandelaren kunnen deze informatie gebruiken voor het uitzetten van winstdoelen en het bepalen of een transactie moet worden uitgevoerd.
Stel dat een aandeel gemiddeld $ 1 per dag beweegt. Er is geen belangrijk nieuws, maar de voorraad is al $ 1,20 op de dag. Het dagelijkse bereik (hoog minus laag) is $ 1,35. De prijs is al 35% meer dan gemiddeld gestegen. Stel dat de handelaar een koopsignaal krijgt van een strategie. Hoewel het koopsignaal geldig kan zijn, aangezien de prijs al aanzienlijk meer dan gemiddeld is gestegen, is het wedden dat de prijs verder zal stijgen en het bereik zelfs nog verder zal uitbreiden misschien geen verstandige beslissing. De handel druist in tegen de verwachtingen. De grafiek toont dit in actie.
Aangezien de prijs al aanzienlijk is gestegen en meer dan gemiddeld is gestegen, zal de prijs waarschijnlijk eerder dalen en binnen de reeds vastgestelde prijsklasse blijven. Terwijl kopen zodra de prijs bijna aan de bovenkant van het dagbereik ligt - en het bereik is ver boven het gemiddelde - niet voorzichtig is, is verkoop of shorting in dit geval vaak de betere keuze, ervan uitgaande dat er een geldig ruilssignaal optreedt.
In- en uitgangen mogen niet alleen op ATR gebaseerd zijn. ATR is een tool die wordt gebruikt in combinatie met een strategie om transacties te filteren. In de situatie hierboven zou een handelaar bijvoorbeeld niet moeten verkopen of short moeten gaan simpelweg omdat de prijs omhoog is gegaan en het dagbereik groter is dan normaal. Alleen als een geldig verkoopsignaal optreedt, op basis van de strategieën van de handelaar, zou ATR de transactie helpen bevestigen.
Het tegenovergestelde kan ook optreden als de prijs daalt, handelt in de buurt van het dieptepunt van de dag en het prijsbereik voor de dag is groter dan gebruikelijk. In dit geval moet een strategie die een verkoopsignaal produceert, worden vermeden of met de grootste omzichtigheid worden genomen. Hoewel de prijs kan blijven dalen, is het tegen de verwachting in. Waarschijnlijker zal de prijs omhoog gaan en blijven tussen het dagelijks hoog en laag reeds vastgesteld. Een strategiekoopsignaal is vereist om in dit geval te kopen, aangezien ATR niet alleen wordt gehandeld.
Kijk ook naar de historische dagelijkse ATR-metingen. ATR is niet statisch, dus hoewel de prijs mogelijk verder gaat dan de huidige dagelijkse ATR, kan de beweging op basis van de geschiedenis vrij normaal zijn.
03-daagse handel ATR-tendensen
Als de ATR wordt gebruikt op een intraday chart, zoals een of vijf minuten, zal de ATR hoger spatten direct nadat de markt is geopend. Voor aandelen, wanneer de belangrijkste beurzen in de VS om 9.30 uur opengaan, stijgt de ATR. Dit komt omdat bij het gebruik van een grafiek van één minuut de indicator bijhoudt hoeveel elke staaf van een minuut beweegt. Omdat de open is de meest volatiele tijd van de dag , ATR beweegt naar boven om aan te tonen dat de volatiliteit hoger is dan het was van gisteravond in de buurt.
Na de piek in de open lucht brengt ATR meestal het grootste deel van de dag achteruit. De oscillaties in de ATR-indicator gedurende de dag geven niet veel informatie, behalve hoeveel de prijs gemiddeld elke minuut verschuift (bij gebruik van een grafiek van één minuut). Op dezelfde manier werd de dagelijkse ATR gebruikt om te zien hoeveel een activum in een dag beweegt, daghandelaren kunnen de ATR van één minuut gebruiken om in te schatten hoeveel de prijs in vijf of tien minuten zou kunnen bedragen. Dit kan helpen bij het vaststellen van winstdoelen of het stoppen van verliesbestellingen.
Als de ATR op de grafiek van één minuut 0,03 is, gaat de prijs ongeveer $ 0,03 per minuut. Als een handelaar voorspelt dat de prijs zal stijgen en ze kopen, kunnen ze verwachten dat de prijs waarschijnlijk minstens vijf minuten kost om $ 0,15 te verzamelen. Dit type analyse helpt bij het formuleren van verwachtingen over wat waarschijnlijk of onwaarschijnlijk is. Traders denken soms dat zodra ze een trade betreden, de prijs op magische wijze zal stijgen naar hun winstdoel . Het bestuderen van ATR toont de echte bewegingsneigingen van de prijs. Neem uw verwachte winst, deel deze door de ATR, en dat is meestal het minimum aantal minuten dat de prijs nodig heeft om het winstdoel te bereiken.
ATR verandert en daalt vaak gedurende de dag, maar ATR biedt nog steeds een goede schatting van hoe ver we kunnen verwachten dat de prijs zal bewegen en hoe lang het kan duren.
04 ATR Trailing Stop Verlies
ATR wordt vaak gebruikt als een trailing stop-loss. Bekijk op het moment van de transactie de huidige ATR-waarde. Plaats een stopverlies op een veelvoud van de ATR. Twee is een veel voorkomend meervoud, wat betekent dat u een stopverlies plaatst bij 2 x ATR onder de invoerprijs als u koopt, of 2 x ATR boven de invoerprijs als shorting.
Het stopverlies wordt alleen verplaatst om het risico te verminderen of winst te blokkeren. Als de prijs lang is en de prijs gunstig evolueert, blijft u het stopverlies verplaatsen naar 2 x ATR onder de prijs. Het stop-loss gaat alleen omhoog en niet omlaag. Als het eenmaal is opgeklapt, blijft het daar totdat het weer kan worden opgeklapt, of de trade wordt gesloten als gevolg van de prijsdaling om het trailing stop loss-niveau te bereiken. Hetzelfde proces werkt voor korte transacties. Het stop-loss wordt alleen naar beneden verplaatst.
Bijvoorbeeld, een lange handel wordt genomen op $ 10 en de ATR is 0.10. Plaats een stopverlies op $ 9,80. De prijs stijgt tot $ 10,20 en de ATR blijft op 0,10. Het stop-loss is nu verhoogd naar $ 10, wat 2 x ATR is onder de huidige prijs. Wanneer de prijs stijgt tot $ 10,50, gaat het stopverlies omhoog tot $ 10,30, met een winst van ten minste $ 0,30 op de transactie.