Basis voor diversificatie voor het opbouwen van een portfolio van beleggingsfondsen
Hoeveel van een beleggingsfonds is te veel? Het korte antwoord is: "Het hangt ervan af". Te overwegen factoren zijn het type belegging, de beleggingsdoelstelling van de belegger en de risicotolerantie van de belegger. Maar de 5 procent-regel is een slimme vuistregel voor bepaalde beleggingstypen die voor de meeste beleggers kunnen werken.
Voordat we de 5 procent regel verder uitleggen, laten we eerst een paar beleggingsvoorwaarden definiëren die u moet weten voor het samenstellen van een portefeuille van beleggingsfondsen .
Definities van voorwaarden voor het samenstellen van een portefeuille beleggingsfondsen
Bij het samenstellen van een portefeuille van beleggingsfondsen, moet u rekening houden met de verschillende soorten activa en de verschillende soorten beleggingsfondsen. Dit zal helpen bij het bepalen van hoeveel van één actief of één type beleggingsfonds in uw portefeuille moet worden toegewezen.
Hier zijn de basisprincipes om te weten:
- Activaklasse : een activum is iets dat eigendom is of in staat is om in bezit te zijn. Voorbeelden zijn financiële valuta (geld), aandelen, obligaties, goud en onroerend goed. Activaklassen, met betrekking tot beleggen, zijn de drie basistypen van activa: aandelen, obligaties en contanten.
- Asset allocation: Asset allocation beschrijft hoe beleggingsactiva worden onderverdeeld in de 3 soorten basisinvesteringen (aandelen, obligaties en contanten) binnen een beleggingsportefeuille. Voor een eenvoudig voorbeeld, een beleggingsmaatschappij met een beleggingsfonds heeft mogelijk 3 verschillende beleggingsfondsen in haar beleggingsportefeuille: de helft van haar geld is belegd in een aandelenfonds en de andere helft is gelijk verdeeld over twee andere fondsen - een obligatiefonds en een geldmarkt fonds. Deze portefeuille zou een activaspreiding van 50 procent aandelen, 25 procent obligaties en 25 procent contanten hebben.
- Beleggingsinstrumenten: Effecten zijn financiële instrumenten die gewoonlijk worden verhandeld op financiële markten. Ze zijn onderverdeeld in twee brede klassen of soorten: aandeleneffecten (ook bekend als aandelen) en schuldbewijzen. Meestal zijn aandelen aandelen. Schuldbewijzen kunnen bestaan uit obligaties, depositocertificaten (CD's), preferente aandelen en complexere instrumenten, zoals effecten met onderpand.
- Beleggingsfondsen : Beleggingsfondsen zijn ingedeeld in categorieën per activaklasse (aandelen, obligaties en geld- / geldmarkt) en vervolgens verder ingedeeld naar stijl, doelstelling of strategie. Door te leren hoe beleggingsfondsen worden ingedeeld, kan een belegger leren hoe hij de beste fondsen kan kiezen voor activaspreiding en diversificatie. Er zijn bijvoorbeeld aandelenfondsen, obligatiefondsen en geldmarktfondsen. Aandelen- en obligatiefondsen hebben, als primaire fondstypes, tientallen subcategorieën die de beleggingsstijl van het fonds verder beschrijven.
- Sectorfondsen : sectorfondsen richten zich op een specifieke sector, sociale doelstelling of sector zoals gezondheidszorg, onroerend goed of technologie. Hun beleggingsdoelstelling is geconcentreerde blootstelling aan specifieke industriegroepen, die sectoren worden genoemd, te bieden . Beleggers in beleggingsfondsen gebruiken sectorfondsen om hun blootstelling aan bepaalde industriesectoren die volgens hen beter zullen presteren dan andere sectoren, te vergroten. Ter vergelijking: gediversifieerde beleggingsfondsen - fondsen die niet op één sector zijn gericht - zullen reeds worden blootgesteld aan de meeste industriesectoren. Een S & P 500 Index Fund biedt bijvoorbeeld exposure aan sectoren, zoals gezondheidszorg, energie, technologie, nutsbedrijven en financiële bedrijven.
- Beleggingen in beleggingsfondsen: de belangen van een beleggingsfonds vertegenwoordigen de effecten (aandelen of obligaties) die in het fonds worden aangehouden. Alle onderliggende posities vormen samen één portefeuille. Stel je een emmer voor die gevuld is met stenen. De emmer is het beleggingsfonds en elke steen is een enkele voorraad of obligatie. De som van alle gesteenten (aandelen of obligaties) is gelijk aan het totale aantal bedrijven.
Hoe de 5 procent regel van beleggen te gebruiken
In een eenvoudig voorbeeld van de 5 percent-regel bouwt een investeerder haar eigen portefeuille van individuele effecten. De belegger zou de 5 procent regel kunnen doorgeven door een portefeuille van 20 aandelen te bouwen (elk 5 procent, de totale portefeuille is gelijk aan 100 procent). Veel beleggers gebruiken echter beleggingsfondsen, waarvan wordt aangenomen dat ze al goed gediversifieerd zijn, maar dit is niet altijd het geval.
Een van de vele voordelen van beleggingsfondsen is hun eenvoud.
Maar de 5 procent regel kan worden overtreden als de belegger niet op de hoogte is van de tegoeden van haar fonds. Een belegger in een beleggingsfonds kan bijvoorbeeld gemakkelijk de 5-percentageregel doorgeven door te beleggen in een van de beste S & P 500-indexfondsen, omdat het totale aantal posities minstens 500 aandelen is, die elk 1 procent of minder van de portefeuille van het fonds vertegenwoordigen. Maar sommige beleggingsfondsen hebben een zware concentratie van aandelen, obligaties of andere activa, zoals edele metalen (goud, bijvoorbeeld), waarvan beleggers zich misschien niet bewust zijn tenzij ze het prospectus van het fonds lezen of een van de online sites gebruiken om onderzoek te doen. beleggingsfondsen .
Beleggers moeten de 5 percent-regel ook toepassen met sectorfondsen. Als u bijvoorbeeld wilt diversifiëren met gespecialiseerde sectoren, zoals gezondheidszorg, onroerend goed, nutsbedrijven en goud, houdt u eenvoudig uw toewijzing op 5% of minder voor elke sector.
Voorbeeld van een beleggingsfondsportefeuille met de 5 procent-investeringsregel
Houd er rekening mee dat uw toewijzing aan een gemeenschappelijk fonds aanzienlijk hoger kan zijn dan 5% als het fonds zelf de 5 procent regel niet overtreedt. Een goede te gebruiken portfoliostructuur is bijvoorbeeld de kern- en satellietportefeuille , wat een strategie is om een 'kern'-fonds te kiezen, zoals een S & P 500 Index-fonds, met een groot toewijzingspercentage, zoals 40 procent, en rond te bouwen het met "satelliet" -fondsen, elk toegewezen aan ongeveer 5-20 procent. Indexfondsen zijn goed te gebruiken voor zowel de kern als de satellieten omdat ze breed gediversifieerd zijn.
Hier is een voorbeeld van een kern- en satellietportfolio, die de 5 procent regel doorgeeft, met behulp van indexfondsen en sectoren:
65% voorraden
25% Vanguard 500 Index (VFINX)
15% iShares MSCI ACWI ex Amerikaanse index (ACWX)
10% iShares Russell 2000 Index (IWM)
5% nutsbedrijven sector SPDR (XLU)
5% T. Rowe Price Gezondheidswetenschappen (PRHSX)
5% iShares Cohen & Steers Realty Majors (ICF)25% obligaties
25% Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX)10% contant
Zoek voor geld een goed geldmarktfonds bij uw makelaar.
Zoals u ziet, ontvingen de sectorfondsen (nutsbedrijven, gezondheidszorg en onroerend goed) een toewijzing van 5 procent, omdat deze specifieke beleggingsfondsen zich concentreren op één bepaald type aandelen, wat een hoger risiconiveau kan creëren. Risicogewichten met een hoger risico moeten doorgaans lagere toewijzingspercentages krijgen. Andere beleggingsfondsen kunnen hogere toewijzingspercentages ontvangen.
Overweeg ook de regel van 3 procent.
Disclaimer: De informatie op deze site is alleen bedoeld voor discussiedoeleinden en mag niet verkeerd worden geïnterpreteerd als beleggingsadvies. In geen geval vertegenwoordigt deze informatie een aanbeveling om effecten te kopen of verkopen.