Formulier 8606 Instructies voor vergeten, niet-aftrekbare IRA-bijdragen
Fiscale tijd zit vol met verschillende IRS-formulieren , allemaal getagged met een numerieke naam die geen verband lijkt te houden met het doel waarvoor ze feitelijk dienen. Het is gemakkelijk genoeg om in de war te raken. Formulier 8606 is degene die u moet indienen om uw basis te rapporteren in een niet-aftrekbare individuele pensioenrekening (IRA). Maar wat gebeurt er als je dit vergeet, of je je niet eens realiseert dat dat wel moest?
Geen paniek. Het is niet het einde van de wereld.
U kunt het formulier te laat indienen
Stel dat u in voorgaande jaren vijf niet-aftrekbare IRA-bijdragen hebt gedaan en dat u in een van die jaren formulier 8606 niet hebt ingediend. U hebt de bijdragen op uw belastingaangifte nooit afgetrokken. Als u nu voor elk van die jaren formulier 8606 indient, kan het de IRS zonder een boete betalen.
Immers, dit is rechtgezet, moet u ook een aangepaste 1040 indienen? Hier is wat de IRS over te zeggen heeft:
"Hoewel formulier 8606 normaal wordt ingediend met een tijdig ingediend formulier 1040, zal de IRS een laat ingediend formulier 8606 verwerken - zelfs een formulier dat is ingediend na de normale verjaringstermijn van drie jaar voor het claimen van een terugbetaling is verlopen. kan worden ingediend zonder een Form 1040 of een Form 1040X. "
Laten we dit scenario een stap verder nemen en zeggen dat je 66 jaar oud bent en nooit een distributie hebt gedaan. U dient één formulier 8606 in voor elk jaar dat u een niet-aftrekbare bijdrage hebt gedaan.
Dit zal je basis in de IRA vestigen. U zou dan in aanmerking komen om uw niet-aftrekbare IRA's om te zetten in Roth IRA's, of u zou kunnen beginnen met het opnemen van uitkeringen van de niet-aftrekbare IRA's. En nee, u hoeft geen aangepaste aangifte in te dienen.
Andere opties
Je hebt extra opties voor IRA-bijdragen als je ze binnen de voorgaande drie jaar hebt gemaakt.
Met de IRS kun je ze behandelen als aftrekbaar of niet-aftrekbaar - het is jouw keuze. Als u de inhoudingen wilt claimen, moet u een aangepaste belastingaangifte indienen via Form 1040X. U zou dit moeten doen voor elk jaar dat u terug wilt gaan en de aftrek wilt claimen.
U kunt dit alleen doen binnen drie jaar na de oorspronkelijke indieningstermijn. Dus als u een IRA-aftrek voor het belastingjaar 2015 wilt claimen, moet u de aangepaste aangifte vóór 15 april 2018 op de laatste dag indienen om een belastingteruggave voor dat belastingjaar te claimen.
Overweeg om samen te werken met een belastingprofessional om u te helpen erachter te komen of het doen van dit of het omzetten naar een Roth IRA op dit moment het meest financiële verstand voor u zou opleveren.
De boete voor te late indiening
De boete voor het te laat indienen van formulier 8606 is $ 50, maar de IRS doet soms af van deze boete als u een redelijke reden kunt opgeven voor de vertraging bij het indienen van het formulier.
Fiscale wetten veranderen periodiek en de bovenstaande informatie geeft mogelijk niet de meest recente wijzigingen weer. Raadpleeg een belastingprofessional voor het meest actuele advies. De informatie in dit artikel is niet bedoeld als belastingadvies en is geen vervanging voor belastingadvies.