President Donald Trump heeft een campagne beloofd om een gigantische, dure muur aan de Mexicaanse grens te bouwen. Tegelijkertijd beloofde hij een investering van $ 1 biljoen in infrastructuur, met name transportgerelateerd, in de Verenigde Staten.
Met dollars die zo groot zijn, kunnen beleggers een deel van de winst in hun portefeuilles vastleggen. Hier leest u hoe u kunt profiteren van deze projecten, mochten deze vruchten afwerpen.
De upgrade van de grensmuur en de triljoen-dollar infrastructuur
Tijdens de bittere campagne van 2016 kwam vastgoedmagnaat Donald Trump naar voren als de leidende Republikeinse kandidaat en beloofde een muur te bouwen langs de Mexicaanse grens, die wel 25 miljard dollar zou kunnen kosten, en een enorme infrastructuurupgrade voor een bedrag van $ 1 biljoen.
Het is belangrijk om te kijken naar de mogelijke economische gevolgen van voorgestelde infrastructuurwerken. Een miljard dollar uitgeven aan muren, wegen, bruggen, dammen, luchthavens en andere infrastructuurprojecten heeft het potentieel om bedrijven aan het werk te zetten en banen te creëren. Hoewel nieuwe banen een goede zaak zijn, zijn beleggers meer bezig met de inkomsten en winsten van de bedrijven die het fysieke werk op de grond doen voor deze enorme reeks projecten.
Industrieën die betrokken zijn bij grote infrastructuurprojecten
Sommige industrieën hebben het meeste te winnen bij een grote reeks investeringen in infrastructuur. Muurbouwers, wegenbouwers en luchthavenbouwers komen allemaal uit de wereld van civiele en structurele engineering, constructie en architectuur. De grootste bedrijven in die sectoren zijn de slimste plek om grote investeringswinsten te gaan zoeken.
Particuliere bedrijven zoals Kiewit Corporation krijgen een deel van het werk, maar er zijn ook openbare bedrijven in de mix. Kijken naar aandelen zoals Argan (AGX), Emcor Group (EME) en Comfort Systems USA (FIX) is een goed begin. Deze bedrijven staan ofwel direct ofwel losjes in verband met de soorten bouwprojecten die onder leiding van Trump kunnen plaatsvinden.
Topoverheidscontractors vinden
De federale overheid publiceert elk jaar een rapport met de belangrijkste aannemers van de overheid. Een snelle evaluatie zal aantonen dat de grootste industrieën voor overheidscontracten defensie, energie, gezondheidszorg en ruimtevaart zijn.
Opmerkelijk ontbreekt in die lijst zijn bouwbedrijven, omdat ze doorgaans niet de miljarden dollars aan geld storten die defensie-aannemers doen. Maar dat kan veranderen als sommige infrastructuurprojecten van Trump het congres passeren en tot bloei komen. Historische topconstructiebedrijven zijn Clark Construction Group, PCL Construction Enterprises, Hensel Phelps, Whiting-Turner Contracting, Gilbane, Walsh Group, Balfour Beatty, The Turner Corporation, Mortenson Construction en James G. Davis Construction.
Helaas voor beleggers bevat deze lijst slechts één beursgenoteerde onderneming - de London Stock Exchange - genaamd Balfour Beatty (LON: BBY).
De rest is particuliere bedrijven die niet beschikbaar zijn voor retailbeleggers.
Met zoveel overheidscontracten voor de bouw die waarschijnlijk particuliere bedrijven gaan lopen, wordt het vinden van een goede plek waar infrastructuur, overheidscontracten en openbare bedrijven elkaar ontmoeten een beetje uitdagender. Beleggers moeten een breder net uitbrengen binnen de bouwsector.
Dus waar moet je investeren?
Iemand moet die projecten ontwerpen. Jacobs Engineering (JEC), Aecom (ACM) en KBR (KBR) zijn allemaal spelers in deze branche die een deel van de Amerikaanse infrastructuurprojecten kunnen upgraden.
Voor bouwers is Granite Construction (GVA) een belangrijke industriële verhuizer en shaker met een lange lijst met projecten van de gemeente en de staat op zijn takenlijst. Fluor (FLR) en Sterling Construction (STRL) zijn ook veelbelovend.
Een gebied om te zoeken naar infrastructuurgerelateerde winsten is beton- en asfaltfabrikanten. Vulcan Materials (VMC) en Astec Industries (ASTE) zijn beide gericht op bouwmaterialen. Met overbelaste wegen, talloze gaten en verouderde bruggen, verwachten we de vraag naar beton, asfalt en staal te zien . Als de grensmuur gebeurt, zal dat ook de vraag naar die materialen doen toenemen.
Deze lijst is zeker niet compleet. Er zijn tientallen extra kansen in de ruimte voor techniek, constructie en materialen. Door een breder netwerk uit te breiden met energie-infrastructuur en productiebedrijven, water- en leidingbedrijven, en zelfs spoorwegbouw en nutsbedrijven, zou dit kunnen leiden tot waardestijgingen van de portefeuille, terwijl Amerika werkt aan de verbetering van de verouderde infrastructuur.
Krijg onmiddellijke diversificatie via een ETF
Als u tegelijkertijd in een groep infrastructuurgerelateerde bedrijven wilt investeren, heeft u verschillende opties om exchange-traded funds of ETF's die op deze sectoren zijn gericht, te kopen.
In de sector materialen is de grootste speler het State Street Materials Select Sector SPDR Fund (XLB). Vanguard en BlackRock bieden ook grote ETF's voor materialen aan via hun Vanguard Materials Index Fund (VAW) en iShares US Basic Materials ETF (IYM). Als u denkt dat materialen gaan evolueren, kunt u daarvan profiteren via een commodity-ETF.
Om te kopen in de industriesector zijn de Vanguard Industrials ETF (VIS) en iShares US Industrials ETF (IYJ) geweldige opties. Om uw bereik wat verder uit te breiden, kunt u in de spoorwegindustrie investeren om te profiteren van het verplaatsen van al die industriële goederen en materialen in de hele natie. De iShares Dow Jones Transportation ETF (IYT) omvat een selectie van spoorwegaandelen.
Voor een investering in de bouw kijkt u naar de PowerShares Dynamic Building & Construction Portfolio ETF (PKB) of First Trust ISE Global Engineering and Construction Index Fund (FLM).
Er is altijd een risico voor politiek gemotiveerde investeringen
Alle beleggingen hebben risico en het inzetten op een aandeel vanwege een verwacht politiek resultaat is een grote gok. Als u van plan bent te beleggen in een van de bedrijven die in dit artikel worden genoemd, zorg dan dat u uw eigen analyse uitvoert voordat u de trigger overneemt om ervoor te zorgen dat het bedrijf goed aansluit bij uw portfolio- en beleggingsdoelen .
Sommige van deze bedrijven kunnen groot succes zien, ongeacht wat er in Washington gebeurt. Sommige kunnen in moeilijke tijden verkeren als gevolg van veranderingen in tarieven, beheer of andere kwesties die buiten hun macht liggen. Daarom is het ongelooflijk belangrijk om een gevarieerde, goed afgeronde portefeuille te hebben , vooral als u van plan bent politieke risico's toe te voegen aan uw beleggingen.
Kijk tenslotte naar de recente geschiedenis van elk aandeel of ETF voordat u investeert. De S & P 500 is de afgelopen drie maanden met ongeveer 8 procent gestegen en veel van de aandelen en ETF's in dit artikel zijn sinds de verkiezingen van november veel hoger. Sommige van deze stijgingen waren toe te schrijven aan de verwachte resultaten in de toekomst, dus ga niet all-in zonder na te denken of de winsten die u zoekt reeds in de aandelenkoers zijn verwerkt.
Maar als je gelooft dat Trump er in zal slagen een grensmuur te bouwen en de verouderde infrastructuur in de Verenigde Staten te verbeteren, zullen er zeker bedrijven bij betrokken zijn. Investeren in die bedrijven kan alleen maar leiden tot grote financiële resultaten en een hoge aandelenkoers. Als je optimistisch bent over infrastructuur, is het nu het moment om te investeren.