Simpele tips voor obligatiebeleggers
Kies obligaties zoals de profs
Als je obligaties zoals de profs wilt kiezen, kijk dan wat ze hebben uitgekozen! Nederigheid is een krachtige deugd in de obligatiebeleggingswereld. Probeer niet in uw obligatiebeleggen te springen met alleen uw eigen oordeel als een hulpmiddel. Start uw obligatieonderzoek door een kijkje te nemen naar enkele portefeuilleposities van enkele van de beste obligatie beleggingsfondsen van beleggingsfondsen ter wereld. Ze hebben ervaring, een goed beoordelingsvermogen en teams van analisten om hen te helpen bij het kiezen van obligaties voor hun portefeuilles.
U vindt informatie over holdings op een van de beste beleggingssites voor beleggingsfondsen . Op Morningstar kunt u bijvoorbeeld het tickersymbool van een obligatiefonds intypen, naar de hoofdinformatiepagina van dat fonds gaan, de link naar 'Portfolio' vinden en vervolgens de link naar 'Holdings' volgen. Hier vindt u een lijst van de top 25 obligaties van het fonds.
Bill Gross is waarschijnlijk de bekendste beheerder van obligatiefondsen ter wereld. Hij beheert de grootste portefeuille van obligatiefondsen, PIMCO Total Return (PTTDX) en enkele andere, zoals Harbor Bond (HRBDX).
Dan Fuss, het best bekend voor het beheer van Loomis Sayles Bond (LSBRX), heeft bijna 50 jaar ervaring met beleggen in obligaties. Hij is ook geen specialist, wat betekent dat zijn kennis zowel diep als breed is; hij investeert in bijna elk type obligatie. Ophef kan zelfs graven in het gebied van de junk bond (high yield) van de obligatiewereld.
De obligatieshots van Dan Fuss kunnen u enkele ideeën geven die andere managers niet zullen bieden.
Vermijd de meest voorkomende fouten bij het kopen van obligaties
- Reaching For Too Much Yield: gevorderde en beginnende beleggers kunnen beiden de fout maken om alleen high-yieldobligaties (ook wel junk-obligaties) te onderzoeken en kopen. Hogere rentetarieven zijn goed, maar deze hoge rendementen hebben verborgen kosten: deze kosten zijn het standaardrisico . Over het algemeen geldt dat hoe hoger het rendement, hoe groter het risico van wanbetaling op de uitgevende onderneming. Dit is vergelijkbaar met een persoon die hogere rentevoeten betaalt bij het lenen; hogere tarieven worden toegepast op kredietnemers met een hoger risico. Als al uw obligaties een hoog rendement hebben, kunt u meer rente verdienen, maar u kunt ook de hoofdsom verliezen als de uitgevende entiteit (de kredietnemer) een faillissement claimt en niet in staat is om uw initiële investering terug te betalen.
- Overlap met vergelijkbare looptijden, obligatietype of bedrijfstype: deze veel voorkomende fout is vergelijkbaar met overlapping met beleggingsfondsen . Als u verschillende obligaties in uw obligatieportefeuille hebt, is het mogelijk dat u niet voldoende gediversifieerd bent. Probeer verschillende looptijden te hebben (dwz 1 jaar, 5 jaar, 10 jaar, 30 jaar), verschillende obligatiesoorten (bijv. Treasury, Municipal, Corporate, High Yield) en verschillende industrieën tussen bedrijfsobligaties (dwz financiële, gezondheid, productie, detailhandel).
- Niet de beste prijzen vinden: Obligaties hebben "markup-prijzen", wat betekent dat er makelaarscommissies in de prijs zijn ingebouwd. Het is echter niet verplicht dat u de volledige markup betaalt; obligatiekoersen zijn enigszins verhandelbaar. De makelaar kan het aanbieden op 101 ($ 1,010 voor één obligatie), maar je ziet op een andere site dat deze handelt op 99½ ($ 995). U moet proberen niet meer te betalen dan de meest recent verhandelde prijs.
Hoe te onderzoeken Obligaties om te kopen
Om deze veelgemaakte fouten te voorkomen, moet u een deel van uw eigen onderzoek doen naar gratis sites, zoals Yahoo Finance for Bonds en investinginbonds.com. Op deze sites kunt u meer te weten komen over obligaties en prijzen bekijken voordat u een aankoop doet. Je kunt ook een paar artikelen op andere sites bekijken, zoals dit Kiplinger-artikel over het onderzoeken en kopen van obligaties. Leer ook over motiefbeleggen .