Hoeveel redenen hebt u nodig om uw beleggingsfonds te verkopen?
Dus waarom zou u uw beleggingsfonds verkopen?
1. Verkoop je beleggingsfonds om je doelen te bereiken
Als u een belegger in een beleggingsmaatschappij bent, koopt u mogelijk beleggingsfondsen met behulp van een asset-allocatiebenadering die is gekoppeld aan een doel (bijvoorbeeld pensionering, kinderuniversiteitsonderwijs). Naarmate u verder komt op het pad naar uw doel, zijn wijzigingen in uw activaspreiding noodzakelijk. Als uw kinderen bijvoorbeeld de universiteitsregistratie naderen, kunt u besluiten om uw portfolio aan te passen aan een meer conservatieve toewijzing om het risico te verkleinen dat u het geld verliest dat u hebt gereserveerd voor collegegeldonderwijs. In dit geval zou u een deel van uw gemeenschappelijke beleggingsfondsen verkopen en meer conservatieve vastrentende beleggingsfondsen kopen .
2. Verkoop je beleggingsfonds als je stijlafwijking ziet
Als u een bepaald beleggingsfonds hebt gekocht om het binnenlandse small-cap-aandelengedeelte van uw portefeuille te vullen en onderweg, merkt u dat het fonds een aanzienlijke weging heeft ontwikkeld naar een andere beleggingsstijl, zoals binnenlandse large-capaandelen. misschien wilt u uw beleggingsfonds verkopen.
Deze kwestie van veranderende beleggingsstijlen staat bekend als een 'stijldrift'.
Stijldrift kan een lastig probleem zijn. Je moet doorgaan met het onderzoeken en evalueren van je beleggingsfondsen om deze stijlafwijking te detecteren, omdat je onbewust teveel exposure hebt in een deel van de markt. Style drift kan u verlaten met een overweging in één beleggingsklasse en onderwogen in een andere, waardoor de risico- / opbrengstkenmerken van uw portefeuille veranderen.
3. Verkoop uw beleggingsfonds als de fondsmanager verandert
Een andere reden dat u zou moeten overwegen om uw beleggingsfonds te verkopen, is als de beheerder van het fonds het roer verlaat. Veel beleggers kopen een beleggingsfonds vanwege het trackrecord van een bepaalde fondsbeheerder. Onthoud bijvoorbeeld Peter Lynch, de beroemde manager van het Fidelity Magellan Fonds tot 1990? Veel beleggers kochten het Fidelity Magellan Fund in vanwege de unieke manier van investeren en de succesvolle staat van dienst van Peter Lynch, maar waren pas teleurgesteld in een matig rendement (of, althans, niet zo geweldig) na zijn pensionering.
Wanneer een fondsbeheerder met pensioen gaat of anderszins vertrekt om andere activiteiten te ondernemen, en een vervangingsmanager de schikking invoert, heeft de nieuwe manager mogelijk een andere filosofie dan de onlangs overleden manager. Om deze reden kan de fondsbeheerder de portefeuille vernieuwen, waardoor de omzet wordt gecreëerd die op zijn minst kan leiden tot ongewenste uitkeringen van kapitaalwinsten . Als de beheerder van uw fonds vertrekt, beschouw het dan als een indicatie van een veranderende strategie en overweeg uw beleggingsfonds te verkopen.
4. Verkoop uw beleggingsfonds als het consequent zijn stempel mist
Als u een binnenlands beleggingsfonds met een grote kap koopt, mag u verwachten dat het fonds na verloop van tijd beter zal presteren dan zijn benchmark.
In dit geval zou u verwachten dat een binnenlands beleggingsfonds met een grote kap de S & P 500 zou overtreffen - anders zou u simpelweg een S & P 500-indexfonds hebben gekocht , toch? Als uw fonds consequent slechter presteert dan de benchmark, overweeg dan om uw beleggingsfonds te verkopen en een ander actief beheerd fonds te kopen , of misschien, het kopen van de benchmark zelf via een index beleggingsfonds .
Een laatste stukje advies
Als u een langetermijnbelegger bent en u gelooft in een buy en hold-strategie, is het belangrijk om te onthouden dat uw strategie voor kopen en houden niet betekent dat u uw beleggingsfonds nooit mag verkopen. Houd contact met uw fonds, hetzij via onderzoek (afgezien van een jaarlijkse prestatiecontrole) of een vertrouwde financiële professional. Misschien ... misschien ... u zult redenen vinden om uw beleggingsfonds te verkopen en het te vervangen door een alternatief dat beter voldoet aan uw behoeften.