Moet u een Total Stock Market Index Fund of een S & P 500 Index Fund kopen?
Er zijn ook enkele fouten te vermijden in de totale beursindex versus het S & P 500-indexdebat.
Het is verstandig om de overeenkomsten en verschillen te vergelijken en te contrasteren alvorens te beleggen.
De totale aandelenmarkt is geen 'totale' diversificatie
Waar beleggers in de war kunnen raken en / of fouten kunnen maken, is dat veel fondsen op de totale aandelenmarkt de Wilshire 5000-index of de Russell 3000-index gebruiken als de benchmark of, zoals Morningstar dat noemt, de 'best-fit-index'.
De descriptor, "totale beursindex", kan misleidend zijn. Zowel de Wilshire 5000-index als de Russell 3000-index bestrijken een breed scala aan aandelen, maar beide zijn meestal of volledig samengesteld uit aandelen met een grote kapitalisatie, waardoor ze een hoge correlatie ( R-kwadraat ) hebben met de S & P 500-index .
In eenvoudiger bewoordingen investeert een totaal aandelenfondsfonds niet echt in de totale aandelenmarkt in letterlijke zin. Een betere omschrijving zou een "brede large-cap aandelenindex" zijn. Veel beleggers maken de fout om een totaal aandelenfonds te kopen met het idee dat ze een gediversifieerde mix van large-cap aandelen, mid-cap aandelen en small-cap aandelen in één fonds hebben.
Dit is niet waar.
Een index kiezen om een gediversifieerde portfolio te bouwen
Een belegger kan de totale aandelenmarkt beter benutten, ervan uitgaande dat hij een gediversifieerde portefeuille wil opbouwen , door onderlinge fondsen aan te kopen die afzonderlijk verschillende marktsegmenten vertegenwoordigen. Een belegger kan bijvoorbeeld beleggen in 4 of meer fondsen, die elk verschillende fondscategorieën vertegenwoordigen, zoals large-cap aandelen, small-cap aandelen, buitenlandse aandelen en vastrentende waarden (obligaties).
Voor het large-cap aandelengedeelte zou een belegger er verstandig aan doen om een echte large-cap-index te gebruiken, zoals een van de beste S & P 500-indexfondsen, en er omheen te bouwen met andere soorten fondsen.
Kortom, een totaal aandelenfonds neemt niet de totale aandelenmarkt in; het neemt een meerderheid van de large-cap aandelenmarkt met extreem kleine vertegenwoordiging van andere segmenten, zoals mid-cap en small-cap aandelen. Daarom is de gemiddelde marktkapitalisatie grootkapitaal, en daarom presteert het vergelijkbaar met en S & P 500-indexfonds.
Disclaimer: De informatie op deze site is uitsluitend bedoeld voor discussiedoeleinden en mag niet verkeerd worden geïnterpreteerd als beleggingsadvies. In geen geval vertegenwoordigt deze informatie een aanbeveling om effecten te kopen of verkopen.