R-squared definitie, voordelen en gebruik met beleggen in beleggingsfondsen
Maar voordat u R-kwadraat, of R2, van een beleggingsfonds analyseert, is het belangrijk om te weten wat de definitie ervan is en hoe u deze kunt gebruiken in de analyse van beleggingsfondsen.
Tenzij je een masterdiploma wiskunde hebt behaald of als je een statistiekfan bent, is het waarschijnlijk dat je geen kennis van R-kwadraat hebt voorafgaand aan je beleggingsonderzoek. Hoewel R2 in eerste instantie ingewikkeld lijkt, is het een eenvoudig hulpmiddel om te gebruiken, als u eenmaal weet hoe u het moet gebruiken.
Dit is wat u moet weten over de R2 van een beleggingsfonds:
R-squared definitie
R-kwadraat (R2) is een statistische maatstaf die wordt gebruikt voor investeringsanalyses en onderzoek die beleggers kunnen gebruiken om de correlatie van een bepaalde investering met (gelijkenis met) een bepaalde benchmark te bepalen.
Hier is de definitie van R2, volgens Morningstar , een van de beste online onderzoekstools voor beleggingsfondsen:
R-kwadraat geeft het percentage van de bewegingen van een fonds weer dat kan worden verklaard door bewegingen in de referentie-index. Een R-kwadraat van 100 geeft aan dat alle bewegingen van een fonds kunnen worden verklaard door bewegingen in de index.
Met andere woorden, de benchmark is een index, zoals de S & P 500 , die een waarde van 100 heeft gekregen. Het R-kwadraat van een bepaald fonds kan worden beschouwd als een vergelijking die laat zien hoe vergelijkbaar het fonds presteert met de index. Als het R-kwadraat van het fonds bijvoorbeeld 97 is, betekent dit dat 97% van de bewegingen van het fonds (stijgingen en dalingen in de prestaties) worden verklaard door bewegingen in de index.
Voordelen van R-kwadraat voor de belegger
R-kwadraat kan beleggers helpen bij het kiezen van de beste fondsen door de diversificatie van hun fondsenportefeuille te plannen. Bijvoorbeeld, een belegger die al een S & P 500 Index-fonds houdt, of een ander fonds met een hoge R-kwadraat naar de S & P 500 , zal een fonds met een lagere correlatie (lager R-kwadraat) willen vinden om er zeker van te zijn dat ze bouwen een portefeuille van gediversifieerde beleggingsfondsen .
R-kwadraat kan ook nuttig zijn bij het beoordelen van bestaande fondsen in een portfolio om er zeker van te zijn dat hun stijl niet is "afgedaald" naar die van de benchmark. Een mid-cap aandelenfonds kan bijvoorbeeld in omvang groeien en de fondsbeheerder kan in toenemende mate large-capaandelen kopen in de loop van de tijd. Uiteindelijk was wat oorspronkelijk een mid-cap aandelenfonds was toen u het kochten, nu een fonds dat lijkt op uw S & P 500 Index-fonds.
Moet je R-vierkant gebruiken?
Nu voor de vraag die u wilt beantwoorden: moet ik R-kwadraat gebruiken om beleggingsfondsen te kiezen? Misschien is het beste antwoord op deze vraag, hoewel vaag, 'niet noodzakelijk'. R-kwadraat is een nuttig hulpmiddel voor diversificatiedoeleinden, maar de eenvoudige gewoonte om ervoor te zorgen dat de fondsen in uw portefeuille verschillende soorten beleggingsfondsencategorieën vertegenwoordigen, zal meestal volstaan om een geweldige portefeuille beleggingsfondsen op te bouwen . Bovendien, en afhankelijk van het type fonds, kan voldoende diversificatie worden bereikt met ten minste 3 fondsen, maar niet meer dan 8 fondsen.
Disclaimer: De informatie op deze site is uitsluitend bedoeld voor discussiedoeleinden en mag niet verkeerd worden geïnterpreteerd als beleggingsadvies. In geen geval vertegenwoordigt deze informatie een aanbeveling om effecten te kopen of verkopen.