Dingen om te overwegen als u buitenlandse investeringen koopt
Aandacht besteden aan dividendbelastingverminderingen en dubbele aandelenklassen omdat sommigen hogere dividenden aan uw Roth IRA zullen betalen
Veel grote internationale bedrijven hebben dubbele lijsten in meerdere landen. Hierdoor kunnen wereldwijde beleggers de optie selecteren die het meest voordelig is voor hun eigen specifieke belastingvereisten, omdat sommige landen 0% aan dividendbelastingen onthouden aan buitenlandse beleggers (bijvoorbeeld het Verenigd Koninkrijk) en sommige landen aanzienlijk meer (bijvoorbeeld 30% in Frankrijk) .
Een perfect voorbeeld is olie- en aardgasreus, Royal Dutch Shell. Het bedrijf heeft twee aandelenklassen - Klasse A-aandelen en Klasse B-aandelen. De feitelijke details zijn ingewikkeld en bevatten internationale belastingverdragen, maar het komt erop neer dat als u een Amerikaans staatsburger bent, u het waarschijnlijk veel beter zult doen door de aandelen van klasse B te bezitten omdat er geen dividendbelasting zal worden ingehouden, wat resulteert in een veel hoger dividend opbrengsten .
Om specifieke cijfers te geven, gebaseerd op de handelsprijzen toen ik dit artikel oorspronkelijk in 2012 publiceerde, zou een Roth IRA van $ 100.000 volledig geïnvesteerd in Royal Dutch Shell Klasse A-aandelen $ 4.700 in contantendividenden per jaar ontvangen. Dezelfde $ 100.000 Roth IRA belegd in Royal Dutch Shell Klasse B-aandelen zou $ 5.300 aan contante dividenden per jaar ontvangen.
Dat is een extra 12,77% cashretour voor het bezitten van wat feitelijk exact hetzelfde vermogen is. Gegeven enkele tientallen jaren, aangezien dividenden opnieuw werden geïnvesteerd, zou het netto verschil in vermogen tussen de aandeelhouders van klasse A en klasse B die hun aandelen via een Roth IRA hielden, toenemen met veelvouden totdat de aandeelhouder van categorie B vele, vele malen de totale investering had als de Klasse A aandeelhouder.
Als u daarentegen aandelen van Total, SA, de Franse oliegigant, had willen kopen, zou dezelfde $ 100.000 $ 5.000 aan dividendinkomsten hebben gegenereerd, maar de Franse overheid zou daar $ 1.500 voor hebben genomen en uw Roth IRA de resterende $ 3.500 hebben gestuurd. Als u de aandelen had aangehouden op een effectenrekening, dan zou u een buitenlandse belastingvermindering bij de IRS kunnen indienen en veel van dat geld terug kunnen krijgen.
Als de voorraad in je Roth IRA zou worden gehouden, zou je geen geluk hebben. Dat daalt het dividendrendement van Total van 5,00% naar 3,50% en maakt het veel minder aantrekkelijk dan een bedrijf als Royal Dutch Shell Klasse B-aandelen of ConocoPhillips. Uw intrinsieke waardeberekening zou een of andere vorm van belastingaanpassing moeten omvatten omdat elk land u een verschillend bedrag van de winst laat houden, afhankelijk van het type account waarin u uw eigendomsbelang hield.
Begrijp dat valutaschommelingen uw Roth IRA veel vluchtiger kunnen maken dan de aandelen van de onderliggende bedrijven
Stel je voor dat het begin januari 2008 is. Je hebt $ 100.000 in een Roth IRA. U beslist dat u aandelen van Nintendo wilt kopen. U zet alle dollars in uw Roth IRA om in Japanse Yen, wat resulteert in ¥ 11.415.000. U kunt 200 aandelen kopen voor ¥ 57.075 per aandeel.
Je leunt achterover en doet niets aan je Nintendo-aandelen. In 2008 hebt u ¥ 252.000 aan dividenden geïnd, in 2009 heeft u ¥ 288.000 aan dividenden geïncasseerd, in 2010 heeft u ¥ 186.000 aan dividenden geïncasseerd, in 2011 heeft u ¥ 90.000 aan dividenden ontvangen en in 2012 heeft u ¥ 20.000 aan dividenden geïncasseerd.
Zodoende heeft uw Roth IRA ¥ 836.000 aan dividenden vóór belastingen verzameld over de jaren dat u de aandelen aanhield. Toen ik dit artikel oorspronkelijk in december 2012 publiceerde, ruilde Nintendo ¥ 9.070 per aandeel in, waardoor uw totale positie een waarde van ¥ 1.814.000 plus dividenden bedroeg voor een totaal van ¥ 2.650.000.
Dat betekent dat je geduldig bijna zes jaar hebt moeten wachten en dat je ¥ 8.765.000 of 76,78% van je startinvestering bent kwijtgeraakt . Je wilt je handen van de hele deal wassen, zodat je de aandelen verkoopt en naar de ¥ 2.650.000 kijkt die in je Roth IRA zit. U belt uw makelaar en vertaalt deze terug naar Amerikaanse dollars en vindt uzelf met $ 30.789.
In eerste instantie is dat niet logisch. U verloor 76,78% van uw investering, maar hier bent u met slechts 69,21% verlies. Waar kwam die andere 7,57% vandaan, waardoor een deel van je rode inkt werd gecompenseerd? Het had te maken met wisselkoersen. De Verenigde Staten liepen enorme tekorten en zagen hun dollar waarde verliezen in vergelijking met de Yen. In 2012 kon je voor elke Yen meer dollars kopen dan in 2008.
Deze situatie kan ook de andere kant op werken. In de verkeerde omstandigheden kunt u een investering hebben die in waarde in de lokale valuta wordt gewaardeerd, maar wanneer u deze naar de Verenigde Staten heeft vertaald, heeft u een verlies geleden. Ter bescherming hiervan kunt u een vergoeding betalen om uw valutapositie af te dekken of u kunt het geld in de lokale valuta houden en naar dat land gaan om het geld te besteden. Als u bijvoorbeeld een vakantiehuis in Tokio had, zouden de valutakoersen er niet zoveel toe doen, omdat u met uw Yen zou kunnen leven, eten en winkelen.
Begrijp dat geopolitieke risico's uw Roth IRA-investeringen kunnen schaden
Het is lang geleden dat een wereldoorlog uitbreekt en de planeet opeet. Wanneer dat gebeurt, zijn alle weddenschappen uitgeschakeld omdat het leger van een bepaald land waarschijnlijk een aantal nationaliteiten zal nationaliseren omwille van de veiligheid. Stel je voor dat je aanzienlijke investeringen hebt gedaan in een autobedrijf in China.
Als de Verenigde Staten ten oorlog trekken met China, zal de Chinese regering waarschijnlijk naar de fabriek marcheren, de naam van het bedrijf veranderen en nieuwe aandelen uitgeven aan lokale investeerders. Je hebt nu geen eigendom. Het is in het verleden gebeurd en het zal zeker nog een keer gebeuren in de toekomst.
Dit was in heel Europa gebruikelijk tijdens de Eerste en Tweede Wereldoorlog, toen beleggers hun overnamesportefeuilleposities 's nachts verdampten doordat verschillende facties op één lijn waren. Dat betekent niet dat internationaal beleggen in een Roth IRA het niet waard is. Het betekent gewoon dat je aandacht moet schenken aan de wereld.
Bij het selecteren van wereldwijde investeringen voor uw Roth IRA, realiseer verschillende landen verschillende boekhoudregels
De boekhoudregels voor Mexico zijn niet hetzelfde als in de Verenigde Staten. De boekhoudregels in de Verenigde Staten zijn niet hetzelfde als die in Zuid-Korea. Als je wereldwijde investeringen doet via je Roth IRA, moet je weten hoe je de cijfers kunt analyseren, zodat je niet wakker wordt en ontdekt dat je een vreselijke fout hebt gemaakt.
Om u een voorbeeld uit de praktijk te geven: in Mexico worden de balans , resultatenrekening en kasstroomoverzicht gecorrigeerd voor inflatie in het verleden als gevolg van de hoge inflatie die de economie heeft geleden. Hierdoor kunnen beleggers een idee krijgen van wat er met de onderneming aan de hand is, waardoor de effecten van de valuta verdwijnen. Het is een veel betere methode dan de methode die wordt gebruikt in de Verenigde Staten, waar een bedrijf een winststijging van 4% kan laten zien wanneer de inflatie in een bepaald jaar ook 4% bedroeg.