OPEC worstelt met Amerikaanse schalieolieproducenten voor marktaandeel. Schaalproducenten duwden de Amerikaanse olieproductie in 2015 tot 9,4 miljoen mbpd.
Dat klopte het marktaandeel van de OPEC tot 41,8 procent in 2014 van 44,5 procent in 2012. Dit toegenomen aanbod veroorzaakte een daling van de olieprijzen. Dat creëerde een enorme bloei in de Amerikaanse schalieolie- industrie.
OPEC wil niet dat de prijzen te hoog zijn of dat alternatieve brandstofbronnen er weer goed uitzien. De richtprijs van OPEC voor olie is $ 70 - $ 80 per vat. Maar Amerikaanse schalieproducenten hebben $ 40- $ 50 per vat nodig om de hoogrenderende obligaties te betalen die ze voor financiering hebben gebruikt. Tot 2016 accepteerde OPEC de lagere prijs om marktaandeel te behouden.
Normaal gesproken kunnen olie- en gasprijzen worden voorspeld door een voorspelbare seizoensschommeling. Ze stijgen in de lente en vallen in de herfst. Dat komt omdat futures-traders anticiperen op een stijgende vraag naar het zomerseizoen. Hoewel het gebruik van stookolie in de winter stijgt, is het niet voldoende om de daling van de benzinevraag na de vakantie te compenseren.
Een andere factor die de olieprijzen bepaalt, is een daling van de dollar .
De meeste oliecontracten over de hele wereld worden in dollars verhandeld. Als gevolg hiervan landen olie-exporterende landen hun valuta meestal op de dollar. Wanneer de dollar daalt, nemen ook hun olie-inkomsten toe, maar hun kosten stijgen. Daarom moet OPEC de olieprijs verhogen om zijn winstmarges te behouden en de kosten van geïmporteerde goederen constant te houden.
Vergelijking met eerdere olieprijswinningen
2015 - Snapback van een daling van 40 procent in het voorgaande jaar
Tegen 2015 daalde de Amerikaanse schalieolieproductie als reactie op lagere prijzen. Zoals Josh Mitchell in de Wall Street Journal meldde, daalde het aantal booreilanden met 44 procent in het eerste kwartaal.
Amerikaanse olieprijzen (West Texas Intermediate) waren 40 procent gedaald van $ 106 / vat in juni 2014 naar $ 59 per vat in december. Dat was in reactie op een groter aanbod. Tegelijkertijd verhoogden forextraders de waarde van de dollar in 2014 met 15 procent. Aangezien olie in dollars wordt geprijsd, dalen deze geïsoleerde OPEC en andere buitenlandse producenten van een groot deel van de olieprijs. Daarom ging Saudi-Arabië op zoek naar marktaandeel in plaats van de productie te verlagen en de prijzen te verhogen.
2013. Eind augustus 2013 stegen de prijzen voor oktoberlevering van ruwe Brent- olie tot $ 115,59 / vat, het hoogste in zes maanden. Prijzen voor West-Texas Intermediate ruwe olie stegen naar $ 109,98 / vat, een hoogste punt in twee jaar. Traders bieden prijzen nadat de Verenigde Staten hebben aangekondigd luchtaanvallen te gebruiken om de Syrische president Assad te straffen voor het gebruik van chemische wapens om honderden burgers te vermoorden.
Syrië is geen grote olieleverancier, maar handelaren maken zich zorgen over de mogelijke implicaties van de stakingen.
Deze omvatten verstoring van olie uit Iran, de belangrijkste bondgenoot van Syrië, onrust in Irak en verdere verstoringen in Egypte.
Op 18 juli 2013 stegen de olieprijzen $ 109,71 / vat voor Brent ruwe olie . De katalysator was de verwijdering van de president Morsi van Egypte uit zijn ambt. Handelaars in grondstoffen vreesden zonder reden dat Egypte het Suezkanaal zou sluiten als de onrust zich verspreidde.
In januari 2013 namen de olieprijzen toe toen Iran oorlogsgames speelde in de buurt van de Straat van Hormuz. Handelaren zagen dat als een potentiële bedreiging voor deze strategische verzendstrook. Op 8 februari had olie $ 118,90 / vat bereikt. Dat zorgde op 25 februari voor een gasprijs van $ 3,85 per gallon.
2012. Olieprijzen zijn in 2012 veel sneller gestegen dan in 2011. De prijs voor ruwe olie van WTI brak boven de $ 100 per vat op 13 februari 2012, twee weken eerder dan in 2011. Toenemende olieprijzen stuwden de gasprijzen boven $ 3,50 per gallon die dezelfde week.
De gasprijzen hadden in januari al $ 3,50 per gallon aan de oost- en westkust overtreden.
In maart bereikte Brent ruwe olie een piek van $ 125 per vat. Het kwam in juni uit op $ 95 per vat, maar steeg in augustus naar $ 113,36. Normaal gesproken dalen de olieprijzen in de herfst en de winter. Maar dit jaar boden handelaren in grondstoffen futures de olieprijzen aan om het expansieve monetaire beleid van de Fed te compenseren. Ze gokten dat de dollar zou dalen en de olieprijzen zou opdrijven. Ze hadden ongelijk over de dollar, maar de olieprijzen stegen ondanks de lagere vraag.
2011. De prijs van ruwe olie bereikte een hoogtepunt van $ 113,93 op 29 april 2011. De prijzen waren gestaag gestegen sinds februari 2009, toen ze daalden tot $ 39 per vat. Ze zweefden tot laat in 2010 op een comfortabele $ 70- $ 80 per vat. Hoge olieprijzen vertalen zich in hoge gasprijzen . Aardolie is ook een ingrediënt in kunstmest. Dit, in combinatie met hogere transportkosten, verhoogt de voedselprijzen . De krachten die de hoge olieprijzen stuwden, waren vergelijkbaar met wat er gebeurde toen olie in 2008 een recordhoogte bereikte.
2008. De olieprijzen bereikten in juli 2008 een hoogste punt ooit van $ 143,68 / vat , na 25 miljoen omhoogschietende in drie maanden. Dit dreef gasprijzen op tot $ 4,17 per gallon. De meeste nieuwsbronnen gaven de schuld aan de stijgende vraag vanuit China en India , gecombineerd met een afnemend aanbod uit de olievelden in Nigeria en Irak.
Maar de recessie was de echte oorzaak. De wereldwijde vraag in 2008 daalde en het mondiale aanbod steeg. Het olieverbruik daalde van 86,66 miljoen vaten per dag (bpd) in het vierde kwartaal van 2007 tot 85,73 miljoen vaten in het eerste kwartaal van 2008. Tegelijkertijd steeg het aanbod van 85,49 tot 86,17 miljoen vaten per dag. Volgens de wet van de vraag zouden de prijzen moeten zijn afgenomen. In plaats daarvan stegen ze met bijna 25 procent, van $ 87,79 naar $ 110,21 per vat.
De EIA heeft een deel van de schuld aan de volatiliteit in Venezuela en Nigeria en een toename van de vraag vanuit China. Het betwijfelt ook of een instroom van investeringsgeld in grondstoffenmarkten de prijzen zou hebben beïnvloed. Beleggers waren op hol geslagen door de dalende vastgoed- en aandelenmarkten . In plaats daarvan weken ze hun geld af naar olietoekomst . Deze plotselinge stijging zorgde voor hogere olieprijzen.
Deze zeepbel verspreidde zich al snel naar andere grondstoffen . Beleggersfondsen overspoelden de markten voor tarwe, goud en andere gerelateerde futures. Het verrijkte voedselprijzen over de hele wereld. Dat veroorzaakte hongersnood en voedselrellen in ontwikkelingslanden.