Wat is een tweede hypotheek?
Een tweede hypotheek is een lening die uw woning als onderpand gebruikt, vergelijkbaar met een lening die u mogelijk hebt gebruikt om uw woning te kopen .
De lening staat bekend als een "tweede" hypotheek, omdat uw kooplening meestal de eerste lening is die wordt gegarandeerd door een pandrecht op uw woning .
Tweede hypotheken maken gebruik van het eigen vermogen in uw woning , wat de marktwaarde van uw woning is in verhouding tot eventuele saldibalansen. Het eigen vermogen kan toenemen of afnemen, maar idealiter groeit het alleen maar in de loop van de tijd. Eigen vermogen kan op verschillende manieren veranderen:
- Wanneer u maandelijkse betalingen op uw lening doet, verlaagt u uw leningsaldo, waardoor uw eigen vermogen toeneemt.
- Als uw woning waarde verwerft vanwege een sterke vastgoedmarkt - of verbeteringen die u aan het huis aanbrengt - neemt uw vermogen toe.
- U verliest uw vermogen wanneer uw woning waarde verliest of u leent tegen uw woning.
Tweede hypotheken kunnen verschillende vormen aannemen.
Forfait: een standaard tweede hypotheek is een eenmalige lening die een forfaitair bedrag biedt dat u kunt gebruiken voor wat u maar wilt. Met dat type lening betaalt u de lening geleidelijk terug in de tijd, vaak met vaste maandelijkse betalingen.
Bij elke betaling betaalt u een deel van de rentekosten en een deel van uw lening (dit proces wordt afschrijving genoemd ).
Kredietlijn: Het is ook mogelijk om te lenen met behulp van een kredietlijn , of een pool van geld waaruit je kunt putten. Met dat type lening hoef je nooit geld te nemen, maar je hebt de mogelijkheid om dit te doen als je dat wilt.
Uw geldschieter stelt een maximale leenlimiet in en u kunt doorgaan met lenen (meerdere keren) totdat u die maximale limiet bereikt. Net als bij een creditcard kunt u steeds opnieuw betalen en lenen.
Tariefkeuzes: Afhankelijk van het type lening dat u gebruikt en uw voorkeuren, kan uw lening worden geleverd met een vaste rentevoet die u helpt bij het plannen van uw betalingen voor de komende jaren. Leningen met variabele rente zijn ook beschikbaar en zijn de norm voor kredietlijnen.
Voordelen van tweede hypotheken
Leningbedrag: met tweede hypotheken kunt u aanzienlijke bedragen lenen. Omdat de lening door uw huis is beveiligd (wat meestal veel geld waard is), hebt u toegang tot meer dan u zou krijgen zonder uw huis als onderpand te gebruiken. Hoeveel kun je lenen? Het hangt af van uw geldschieter, maar u mag verwachten dat u tot 80% van de waarde van uw huis kunt lenen. Dat maximum zou al uw woningkredieten tellen, inclusief eerste en tweede hypotheken.
Rentetarieven: Tweede hypotheken hebben vaak een lagere rente dan andere soorten schulden. Nogmaals, het veiligstellen van de lening bij u thuis helpt u omdat het het risico voor uw kredietgever vermindert. In tegenstelling tot ongedekte persoonlijke leningen zoals creditcards, staan de tweede hypotheekrente meestal in de enkele cijfers.
Fiscale voordelen (met name vóór 2018): in sommige gevallen krijgt u een aftrek voor rente betaald over een tweede hypotheek. Er zijn veel technische details waar u rekening mee moet houden, dus vraag uw belasting bereider voordat u begint aftrekposten te nemen. Lees voor meer informatie de hypotheekrenteaftrek . Voor belastingjaren na 2017 elimineert de Tax Cuts and Jobs Act de aftrek, tenzij u het geld gebruikt voor 'substantiële verbeteringen' aan een woning.
Nadelen van tweede hypotheken
Voordelen komen altijd met afwegingen. De kosten en risico's betekenen dat deze leningen verstandig moeten worden gebruikt.
Risico van marktafscherming: een van de grootste problemen met een tweede hypotheek is dat u uw huis op het spel zet. Als u stopt met het verrichten van betalingen, kan uw geldverstrekker uw woning meenemen via afscherming , wat ernstige problemen kan veroorzaken voor u en uw gezin.
Om die reden is het zelden zinvol om een tweede hypotheek te gebruiken voor de kosten van "lopende consumptie". Voor entertainment en reguliere kosten van levensonderhoud, het is gewoon niet duurzaam of het risico waard om een lening met eigen vermogen te gebruiken.
Kosten: Tweede hypotheken, zoals uw lening, kunnen duur zijn. U moet tal van kosten betalen voor zaken als kredietwaardigheidstests, beoordelingen , opstartkosten en meer. Afsluitingskosten kunnen gemakkelijk oplopen tot duizenden dollars. Zelfs als je een lening 'zonder sluitingskosten ' wordt beloofd, betaal je nog steeds, je ziet die kosten gewoon niet transparant.
Rentekosten: wanneer u leent, betaalt u rente . De tweede hypotheekrente is meestal lager dan de creditcardrente, maar deze zijn vaak iets hoger dan het tarief van uw eerste lening. Tweede hypotheekverstrekkers nemen meer risico dan de geldschieter die uw eerste lening heeft gedaan. Als u stopt met het verrichten van betalingen, wordt de tweede hypotheekverstrekker niet betaald tenzij en totdat de primaire kredietverstrekker al zijn geld terugkrijgt. Omdat deze leningen zo groot zijn, kunnen de totale rentekosten aanzienlijk zijn.
Gemeenschappelijk gebruik van tweede hypotheken
Kies verstandig hoe u geld uit uw lening gebruikt. Het is het beste om dat geld in de richting van iets te plaatsen dat in de toekomst je eigen vermogen (of de waarde van je huis) zal verbeteren. U moet deze leningen terugbetalen, ze zijn riskant en ze kosten veel geld.
- Huisverbetering is een gebruikelijke keuze, omdat de aanname is dat u de lening zult terugbetalen wanneer u uw huis verkoopt met een hogere verkoopprijs.
- Het vermijden van particuliere hypotheekverzekeringen (PMI) is mogelijk met een combinatie van leningen. Een 80/20-strategie of 'piggyback'-lening gebruikt bijvoorbeeld een tweede hypotheek om uw loan-to-value-ratio boven de 80 procent te houden bij uw eerste lening. Zorg ervoor dat het klopt, vergeleken met het betalen - en vervolgens annuleren - van PMI.
- Consolidering van de schuld: u kunt vaak een lager tarief krijgen bij een tweede hypotheek, maar u zou kunnen overstappen van ongedekte leningen naar een lening die u uw huis zou kunnen kosten.
- Opvoeding: misschien kun je jezelf opmaken voor een hoger inkomen. Maar net als bij andere situaties, creëert u een situatie waarin u geconfronteerd kunt worden met afscherming. Kijk of standaardstudieleningen een betere optie zijn
Tips voor het verkrijgen van een tweede hypotheek
Kijk rond en krijg citaten uit ten minste drie verschillende bronnen. Zorg ervoor dat u het volgende opneemt in uw zoekopdracht:
- Een lokale bank of credit union
- Een hypotheekmakelaar of een leningontwikkelaar (vraag uw makelaar om suggesties)
- Een online geldschieter
Bereid u voor op het proces door geld op de juiste plaatsen te krijgen en uw documenten gereed te maken. Dit maakt het proces veel eenvoudiger en minder stressvol .
Pas op voor risicovolle leningskenmerken . De meeste leningen hebben deze problemen niet, maar het is de moeite waard om ze in de gaten te houden:
- Ballonbetalingen die onderweg problemen veroorzaken
- Boetes voor de vervroegde aflossing die de voordelen van het vervroegd aflossen van uw schuld teniet doen